7 accions amb millor valor per comprar ara com a recuperació de la classe d'inversió

Ara és un moment tan bo com qualsevol altre per reequilibrar la cartera cap a un enfocament més orientat al valor. De fet, tenint en compte que les preocupacions recents sobre la inflació comencen a manifestar-se, és un bon moment per mirar cap als valors de valor.

Queda per veure si aquesta inflació és transitòria, com ha afirmat la Reserva Federal, o, de fet, una qüestió a llarg termini. Deixaré això a la vostra disposició i em reservaré el meu propi criteri, però crec que és just dir que probablement no sigui la millor idea simplement seure passivament, esperant el millor.

Els consumidors hauran de tenir una visió molt més pragmàtica dels mercats i dels diners a mesura que passem a les conseqüències de la pandèmia durant la resta del 2021. Això hauria de suposar un avantatge per al costat del valor de la borsa i hauria de significar menys amor per les accions en creixement.





  • Owl Rock Capital Corp. (NYSE: ORCC )
  • Intel (NASDAQ: INTC )
  • CVS Health Corp. (NYSE: CVS )
  • OneMain Holdings (NYSE: OMF )
  • Raytheon (NYSE: RTX )
  • Hasbro (NASDAQ: )
  • Dinàmica general (NYSE: GD )

Valor de les existències: Owl Rock Capital Corp. (ORCC)

diners en efectiu i un bolígraf es posaven damunt d’un paper amb gràfics i taules



què és un interès curt alt
Font: Shutterstock

Owl Rock Capital és una empresa financera que proporciona préstecs i serveis de préstec a empreses del mercat mitjà. L’empresa presta diners a aquestes empreses mitjanes per totes les coses que probablement imagineu que una empresa podria estar buscant: creixement, adquisicions, expansió del mercat i del producte, refinançament i recapitalització.

Els economistes sostenen constantment que el reforç i el creixement de les empreses del mercat mitjà és un avantatge per a una major economia global. Per tant, el cas de la teoria de la inversió és que, invertint en Owl Rock Capital, invertireu en els veritables motors de creixement econòmic.



Llavors, què fa que Owl Rock Capital sigui una acció particularment atractiva dins del finançament corporatiu de mercat mitjà?

Per l’indicador de valor habitualment citat de la relació P / E, destaca la companyia. La seva relació P / E de 6,38 la posa superior al 83% de companys de la indústria creditícia. A més, tenint en compte que Owl Rock Capital fa inversions en empreses, té sentit tenir curiositat pels seus ingressos per inversió. En els tres mesos acabats el 31 de març de 2021, la companyia va rebre 221,6 milions de dòlars d’ingressos per inversions , davant dels 204,7 milions de dòlars del mateix període de l'any anterior.

Un darrer motiu per considerar la compra d’accions d’ORCC és el seu dividend. El dividend té un rendiment del 8,73% i hauria de servir per intrigar els inversors que entenen el valor d’aquests pagaments en el pla més ampli.

què passa quan exerceix una opció de venda

Valor de les existències: Intel (INTC)

Primer pla del cartell d’Intel al seu campus de San Jose, a Silicon Valley

Font: Sundry Photography / Shutterstock.com

Continuo creient que Intel és una compra de valor extremadament convincent a l’espai dels semiconductors. Wall Street té por de sortir i dir que actualment és una inversió molt raonable. Els analistes que cobreixen accions d’INTC es distribueixen de manera molt uniforme entre aquells que consideren que és una compra i aquells que la consideren una compra. Prefereixen recomanar un preu excessiu AMD (NASDAQ: AMD ) i NVIDIA (NASDAQ: NVDA ) accions amb les seves relacions P / E de 31 i 80, respectivament.

Intel té una ràtio P / E mínima de 12,11, cosa que significa que els inversors paguen una prima molt inferior pels seus ingressos que els altres dos. Intel ha destruït les prediccions de guanys en els darrers 2 trimestres i les ha superat en tres dels darrers quatre trimestres. Al quart trimestre del 2020, va registrar EPS de 1,52 dòlars, molt per sobre de les xifres de consens d’1,11 dòlars. El primer trimestre del 2021, els va tornar a superar. El seu EPS d’1,39 dòlars supera amb escreix el consens d’analistes de 1,15 dòlars.

Una altra manera de veure la comparació que es fa sovint entre AMD, NVIDIA i Intel és el rendiment actual. Les accions d’AMD han baixat un 20% fins a la data actual, i les accions de NVDA han augmentat un 5%. Tot i això, Intel ha augmentat un 9%. Intel també té un dividend que paga una rendibilitat a termini del 2,51%.

Valor de les existències: CVS Health (CVS)

l'exterior d'una farmàcia CVS

Font: Jonathan Weiss / Shutterstock.com

CVS Health és un estoc de valor amb molts avantatges. De fet, aquest any ha anat tendint a l’alça, de manera que ara és probablement el millor moment per pujar a bord per maximitzar els guanys. Les accions de CVS ja han augmentat un 29%, des de principis d’any, de 69,99 a 87,94 dòlars. Això almenys hauria de plantejar-se si té sentit comprar. Els preus objectius dels analistes suggereixen que encara queda marge per executar-se, donant-li un preu objectiu mitjà de 89,37 dòlars, fins a un màxim de 107 dòlars.

existències per veure amb triomf al despatx

Doug Morse d’InvestorPlace considera CVS Health com a empresa estratègicament intel·ligent en posició aixecar-se:

CVS ha passat els darrers anys posicionant-se per un futur brillant mitjançant l'adquisició d'un gestor de prestacions de farmàcia i d'un proveïdor d'assegurances mèdiques. Suposant que aquestes estratègies s’uneixen per repercutir materialment en els resultats i les despeses sanitàries, l’empresa es posiciona per al futur creixement dels beneficis. Aquesta companyia és ara mateix invertible per a inversors pacients que vulguin veure resultats en el futur i cobrar un dividend.

Les existències sanitàries són un joc tradicional de valor i CVS Healthcare és particularment bo a tenir en compte durant aquest rebot.

OneMain Holdings (OMF)

Imatge d'una mà signant un paper amb el préstec com a títol

Font: shutterstock

OneMain Holdings origina i presta préstecs personals a clients no privilegiats. Les accions d’OMF s’han apreciat aproximadament un 9% aquest any i tenen ampli marge per augmentar si els preus objectiu dels analistes són realment correctes.

Els inversors haurien d’estar interessats en les accions d’OMF no només per les seves mètriques de valor tradicionals, sinó simplement pel seu creixement de l’any passat. El benefici net del primer trimestre del 2020 va arribar als 32 milions de dòlars a OneMain Holdings. El primer trimestre del 2021 la mateixa xifra havia augmentat fins a 413 milions de dòlars , la qual cosa significa un creixement del benefici net del 1.191% durant el període.

Un gran factor impulsor per a qualsevol empresa de creació i prestació de préstecs és la seva capacitat per mitigar el risc. Concretament, aquestes empreses han de minimitzar les morositats i cobrar despeses per maximitzar els beneficis. La companyia ha anat reduint constantment les taxes de descompte i morositat en els darrers anys, indicant que té un origen més astut dels préstecs.

Va assolir els índexs de morositat baixos rècord d’1 a 3 mesos recentment i espera que els descomptes es mantinguin per sota del 5% el 2021.

Raytheon (RTX)

Logotip de l’empresa de defensa Raytheon (RTX) penjat a l’edifici de vidre

Font: JHVEPhoto / Shutterstock.com

La indústria aeroespacial i de defensa és aquella en què hi ha moltes existències de valor. Raytheon és un dels noms més coneguts de la indústria i, al meu entendre, un dels millors a tenir en compte ara mateix.

La companyia comprèn diversos negocis, inclosos Collins Aerospace, Pratt & Whitney, Raytheon Intelligence & Space i Raytheon Missiles & Defense. Raytheon es dedica a la venda comercial, militar i governamental, cosa que la converteix en una companyia molt àmplia dins de la vertical aeroespacial i de defensa.

Igual que OneMain Holdings anteriorment, Raytheon és una empresa amb accions en augment però que encara té marge per a la rendibilitat. Fins ara, les accions de RTX han augmentat un 17%. Les expectatives optimistes dels analistes indiquen que hi hauria cabuda per a un nou creixement del 21% en la cotització de les accions.

És cert que Raytheon no és la millor opció de valor de la indústria de la defensa, però és una opció ben considerada amb un creixement a la botiga. Fins i tot si no marca alguns dels indicadors de valor més freqüents com la relació P / E en comparació amb els companys, sí que té un valor mèrit.

Les accions de Raytheon tenen un dividend amb un rendiment que supera el de gairebé dos terços dels companys de la indústria de defensa. Això és cert tant en l’actualitat com en termes de rendibilitat del dividend a termini.

accions amb objectius de preus elevats 2018

Hasbro (HAS)

El logotip de Hasbro (HAS)

Font: Shutterstock

Hasbro és una empresa responsable de molts jocs i joguines clàssiques per a nens. Les seves marques com Magic the Gathering, Monopoly, My Little Pony, Nerf, Play-Doh i Transformers estan obligades a despertar sentiments de nostàlgia entre els lectors. Tot i que està bé, la veritable raó per estar interessat en Hasbro com a acció té menys a veure amb la nostàlgia i més amb el valor.

compra un chipotle per obtenir un cupó gratuït 2016

Tot i que els ingressos nets van augmentar un modest 1% des del primer trimestre del 2020 fins al primer trimestre del 2021, les operacions van augmentar notablement. L’efecte net és que ara els inversors estan mirant una empresa amb una gestió molt millor.

Benefici d'explotació, benefici net, benefici net per acció i EBITDA tot augmentat en excés del 100% durant el període. Potser la xifra més global que resumeix millor el canvi és la dels beneficis nets. Hasbro va passar d'una empresa que va registrar una pèrdua de 69,7 milions de dòlars el primer trimestre del 2020 a una que va registrar uns beneficis nets de 116,2 milions de dòlars el primer trimestre del 2021. Anomeneu-ne una cara aproximada, un 180 complet o el que vulgueu. Però el resultat és genial amb qualsevol nom.

Les accions de HAS estan relativament bastant valorades en aquest moment. Si els inversors poden reconèixer el seu canvi, hi ha moltes raons per creure que el capital podria fluir i els preus de les accions augmentaran ràpidament.

Dinàmica general (GD)

imatge del lloc web General Dynamics (GD), que representa accions de dividends

Font: Casimiro PT / Shutterstock.com

General Dynamics és un altre jugador de la indústria aeroespacial i de defensa. Igual que Raytheon, General Dynamics ha anat creixent el 2021.

Les accions de GD s’han apreciat gairebé el 25% en preu des del nou any.Les accions GD es diferencien de les accions RTX pel fet que ofereixen mètriques tradicionalment orientades al valor, inclosa una proporció P / E. Fora de les mètriques de valor, les accions de General Dynamics ofereixen mètriques de rendibilitat atractives, inclosos marges operatius i nets forts, i un retorn de l’equitat entre el 10% superior de les empreses aeroespacials i de defensa.

Tant el fet que el creixement dels ingressos com la taxa de creixement dels dividends haurien d’atraure inversors que busquen valor interessats en la vertical de la defensa.

A la data de publicació, Alex Sirois no tenia (ni directa ni indirectament) cap posició en els valors esmentats en aquest article. Les opinions expressades en aquest article són les de l’escriptor, subjecte a InvestorPlace.com Pautes de publicació .

Alex Sirois és un col·laborador autònom d’InvestorPlace l’estil d’inversió personal de les seves accions se centra en seleccions d’accions a llarg termini, de compra i retenció, que generen riquesa. Després d’haver treballat en diverses indústries, des del comerç electrònic fins a la traducció i l’educació, i utilitzant el seu MBA de la Universitat George Washington, aporta un conjunt divers d’habilitats a través del qual filtra la seva redacció.